一、资产配置的理解与日常运用
对于大部分理财经理和客户而言，资产配置并不需要用到复杂的模型，精确的计算，难懂的术语，它更多地体现为理财的理念、行动的原则、投资的纪律，以及思考问题的方法。是理财经理和客户能够理解，能够形成共鸣之处；是深入了解客户、精确匹配客户需求、加深客户信任和做大客户AUM的很好抓手。
1. 资产配置知识要点
1) 资产配置的定义和意义
2) 资产配置从定性到定量的发展历史
3) 广义的资产配置和狭义的资产配置
4) 配置常用的大类资产和理财产品
2. 客户为什么需要资产配置
1) 从风险、收益等角度阐述资产配置的必要性
2) 对于不懂二级市场的客户，如何宣导资产配置
Ø 案例分析：我的客户认为资产配置是“假大空”，不接受资产配置
3. 摒弃“假大空”，做资产配置的基本原则
1) 客户口中“假大空”的资产配置错在哪里？
2) 正确践行资产配置需要遵循的三大原则
Ø 案例分析：WH客户经验分享，资产配置不是喊口号，而是思维模式
4. 常用、实用的资产配置方法
1) 4321法则
2) 100-年龄法则
3) 60/40法则
4) 1/N法则
5) CPPI（固定比例投资组合保险）
6) 核心-卫星策略
5. 多案例分析：资产配置在财富管理和投顾服务中的运用
Ø 经验分享：我所认识的优秀理财师和被淘汰的理财师
1）如何满足客户多元化、个性化的需求
2）如何解决靠天吃饭、做大AUM难的问题
3）如何应对业绩不佳、客户不满等投后问题
6. 资产配置的常见误区
1）资产配置只适合高净值客户吗？
2）资产配置与产品销售是矛盾的吗？
3）资产配置就是为了追求更高收益？
4）资产配置需要很复杂的专业知识？
Ø 分组演练
Ø 章节小结
二、 资产配置进阶运用与宏观/市场专业知识
1. 资产配置的一般流程
Ø 案例展示：过往给大客户做的资产配置全方案和全流程（脱敏）
1）客户KYC和投资政策声明
2）战略资产配置（三个不同出发点下的配置原则）
3）战术资产配置
4）配置方案的执行
5）追踪、优化、再平衡
2. 宏观经济与大类资产分析
1) 宏观经济分析与展望
2) 宏观经济对大类资产的影响
3) 美林时钟模型
4) 资产配置下大类资产及权重的确定
Ø 经验分享：如何运用宏观和市场知识树立专业形象，加深客户信任，支持业务达成
3. 资产配置模型简介
1）均值方差模型
2）BL模型
3）风险平价模型
4. 调仓与再平衡
1）调仓的原则和注意事项
2）定期调整的方法和效果
3）不定期再平衡（触发式）的方法和效果
Ø 随堂问答（考核和讨论）
Ø 章节小结
三、金融产品专业知识和营销能力提升
1. 投资理财市场概览
1) 理财、资管、公募、私募等金融产品分类和特征介绍
2) 主观和量化之争
3) 基金产品常用风险、收益指标介绍
2. 基金/资管产品策略详解
1) 股票策略（主观、量化）
2) 债券策略（纯债、高收益债）
3) 管理期货策略（CTA）
4) 市场中性策略
5) 套利策略
6) 宏观策略
7) 复合策略
8) 客户需求与各策略产品如何匹配？
Ø 随堂问答：用客户能听懂的语言把各策略的特征、优缺点、适宜环境讲述出来
3. 什么样的产品是好产品？
Ø 课堂引导：你心中的“好产品”长什么样？
1) 产品定性和定量分析
2) 产品研究（尽调）的六个维度
3) 产品避雷实用指南
4) 从配置角度审视一个产品的意义
Ø 案例分析：横看成岭侧成峰——多产品“优劣”解读
4. 如何与客户沟通复杂的金融产品
1) 配置框架下的产品打开方式（买入与调仓）
2) 示例：如何用“三言两语”讲清楚一个产品（紧扣5个点）
3) FABE的表达方式
5. 产品营销需要避免的流沙区
1）追求最好、过度择时、情绪化
2）忽视预期管理、忽视投后服务
3）动机错误和逻辑上的矛盾
Ø 分组演练（可结合学员方产品）：给自家产品归类，总结特征，尝试选一只推荐给客户
Ø 章节小节
Ø Q&A
